Die Aktien von Gilead Sciences stiegen im Oktober um 15,7 % und rückten damit in die Nähe ihres 52-Wochen-Hochs, nachdem das biopharmazeutische Unternehmen Quartalsergebnisse über den Erwartungen der Wall Street gemeldet und seine Umsatzprognose für das Gesamtjahr angehoben hatte. Die im Bericht genannten Zahlen und Marktdaten beziehen sich auf den 3. November 2026.
Am 29. Oktober meldete Gilead einen Non-GAAP-Gewinn je Aktie von 2,55 US-Dollar gegenüber einer Schätzung von 2,17 US-Dollar sowie einen Umsatz von 8,3 Milliarden US-Dollar gegenüber erwarteten 7,79 Milliarden US-Dollar. Der Umsatz des Kerngeschäfts stieg im Jahresvergleich um 16 % auf 8,2 Milliarden US-Dollar. Das Unternehmen bezeichnete dies als sein stärkstes Wachstum seit mehr als einem Jahrzehnt. Gilead erhöhte seine Prognose für den Produktumsatz 2026 auf 31 bis 31,3 Milliarden US-Dollar.
HIV bleibt das größte Geschäftsfeld des Unternehmens. Der Umsatz in diesem Segment stieg um 18 % auf 6,2 Milliarden US-Dollar, während Biktarvy einen Anteil von 53 % am US-amerikanischen Markt für HIV-Behandlungen erreichte. Gilead erklärte, dass der Schutz des Arzneimittels durch das Stoffpatent bis 2036 gilt. Das Quartal profitierte zudem von einem überdurchschnittlich großen Bestandsaufbau; das Management rechnet im vierten Quartal mit weniger günstigen Bestandsentwicklungen.
Der Umsatz mit HIV-Präventionsmitteln hat sich nahezu verdoppelt. Yeztugo und Descovy vereinen dem Bericht zufolge zusammen 50 % des PrEP-Marktes, bei einem annualisierten Umsatz von 4 Milliarden US-Dollar. Außerhalb des HIV-Bereichs stieg der Umsatz mit Trodelvy um 42 % auf 506 Millionen US-Dollar und der Umsatz mit Livdelzi um 93 %. Die Zelltherapie war ein schwächerer Bereich und verzeichnete einen Rückgang von 18 %.
Gileads Pipeline umfasst 49 klinische Programme. Zwei behördliche Entscheidungen stehen bevor: Die FDA soll am 23. Dezember über Anito-cel, eine Zelltherapie gegen multiples Myelom, entscheiden. Eine Entscheidung zu einer einmal wöchentlich einzunehmenden oralen PrEP wird im Februar 2027 erwartet.
Im dritten Quartal meldete das Unternehmen eine Produktbruttomarge von 88 % und eine operative Marge von 50 %. Im Berichtszeitraum gab es rund 1,4 Milliarden US-Dollar an die Aktionäre zurück, darunter 370 Millionen US-Dollar in Form von Aktienrückkäufen. Dem Bericht zufolge hat Gilead seine Dividende zudem 11 Jahre in Folge erhöht.
Das Management erwartet, dass HIV-Umsatz und Gewinn je Aktie 2028 weiter wachsen werden, trotz eines geschätzten Umsatzgegenwinds von 1,5 Milliarden US-Dollar durch Medicare-Kürzungen bei den Zahlungen für Biktarvy, die im Januar 2028 in Kraft treten sollen. Der Bericht verweist außerdem auf von InvestingPro zusammengestellte Konsensprognosen von Analysten, die der Aktie eine moderate Kaufempfehlung und ein hohes Kursziel von 185 US-Dollar geben.
Quellen: Investing.com News.