Texas Capital Securities a maintenu sa recommandation d’achat sur Archrock (NYSE : AROC) et conservé son objectif de cours à 41 $. Le rapport indiquait que l’action cotait 30,34 $ et décrivait la valorisation de la société comme attrayante.
La société a mis en avant les derniers résultats trimestriels d’Archrock, notamment un EBITDA ajusté supérieur aux attentes et une amélioration séquentielle du chiffre d’affaires par cheval-vapeur. La marge brute ajustée des activités contractuelles s’est également améliorée par rapport au trimestre précédent. La direction a fait état de son plus haut niveau de réservations trimestrielles depuis le deuxième trimestre 2023, ce qui, selon Texas Capital, témoignait de la poursuite de la demande des clients en matière de compression.
Le rapport a également relevé comme élément négatif des prévisions implicites d’EBITDA pour le quatrième trimestre 2026 inférieures aux attentes, ainsi que des résultats de l’activité AMS d’Archrock qui n’ont pas atteint les prévisions.
Parmi les autres résultats récents cités dans le rapport, le bénéfice ajusté d’Archrock au deuxième trimestre 2026 s’est établi à 0,38 $ par action, pour un chiffre d’affaires de 371,2 millions de dollars, en deçà des prévisions des analystes, qui tablaient sur 0,46 $ par action et 393,34 millions de dollars de chiffre d’affaires. La société a fait état d’un EBITDA ajusté de 213 millions de dollars et indiqué que les marges des activités contractuelles étaient restées supérieures à 70 % pour un septième trimestre consécutif. Elle a également resserré sa fourchette prévisionnelle d’EBITDA ajusté pour l’ensemble de l’exercice, la ramenant à 865–885 millions de dollars.
Sources: Investing.com News.